Piyasalar Yeni Fed Başkanını Bekliyor

Piyasalar, ABD'de hükümetin yeniden kapanma olasılığının gündemde kalması, ABD Merkez Bankası (Fed) başkanlığı için potansiyel adaylarla ilgili gelişmeler ve şirket bilançolarından gelen sinyallerle karışık bir seyir izliyor. Bu arada, ABD Başkanı Donald Trump'ın Fed başkanlığı için adayını bugün açıklaması bekleniyor.

ABD'deki ekonomik ve siyasi gelişmeler, varlık fiyatları üzerinde önemli bir etkiye sahip. Hükümetin kısmi kapanma riski ve İran'a karşı olası askeri müdahalelerle başlayan hafta, Fed'in para politikası kararları ve teknoloji şirketlerinin bilançolarından gelen karışık sinyaller ile birlikte, piyasalardaki risk iştahını düşürmekte.

ABD'de hükümetin kapanma riskleri hala tamamen ortadan kaldırılmış değil. Bütçe paketi üzerinde devam eden görüşmelere göre, ABD Senatosu Çoğunluk Lideri John Thune, hükümetin finansman görüşmelerinin olumlu bir şekilde ilerlediğini belirtti.

Son haber akışına göre, Senato'daki hem Demokratlar hem de Cumhuriyetçiler, 5 harcama yasasından oluşan bir paket üzerinde anlaşmaya vardı. Ancak İç Güvenlik Bakanlığı (DHS) ile ilgili 6. yasayı bu paket kapsamından çıkardılar.

İkinci Kapanma Dengeyi Değiştirebilir

Analistler, ABD'de tarihin en uzun kapanmasının ardından ikinci bir kapanmanın piyasalardaki fiyatlama dengelerini bozabileceği ve bu durumun gelecekteki beklentilerin yeniden değerlendirilmesine yol açabileceğini ifade ediyor.

Öte yandan, Trump'ın bugün Fed başkanlığına aday göstereceği kişi hakkında açıklama yapması bekleniyor. Aday olabilecek isimler arasında Beyaz Saray Ulusal Ekonomi Konseyi Direktörü Kevin Hassett, Fed Yönetim Kurulu Üyesi Christopher Waller, eski Fed Yönetim Kurulu Üyesi Kevin Warsh ve varlık yönetim şirketi BlackRock'ta yöneticilik yapan Rick Rieder bulunuyor.

Bu isimler arasında eski Fed Yönetim Kurulu Üyesi Kevin Warsh, aday gösterilme ihtimalinin yüksek olduğu düşünülen bir figura olarak öne çıkıyor. ABD medyasında, Warsh'ın Trump tarafından aday gösterilme olasılığının yüksek olduğu belirtiliyor.

Analistler, Warsh'ın önceki dönemde Trump'ın tüm politikalarını desteklemeyen bir figür olduğunu ancak son zamanlarda özellikle faiz oranlarının indirilmesi gerektiği konusunda Trump ile benzer bir çizgide bulunduğunu aktarıyor. Ancak diğer adaylara kıyasla, Fed bağımsızlığını koruma eğiliminde olduğu ifade ediliyor.

Altın ve Gümüşte Sert Hareketler

Bu gelişmeler ile birlikte Dolar endeksinde bir toparlanma görülürken, dün ABD tahvil faizi ve altın ile gümüş fiyatlarında geri çekilme kaydedildi. Dün, ABD'nin 10 yıllık tahvil faizi yüzde 4,23'e düşerken, yeni işlem gününde yüzde 4,27 seviyesine yükseldi.

Altın ve gümüş fiyatlarında sert dalgalanmalar gözlemlenirken, altının ons fiyatı dün 5,598 dolara çıkarak rekor tazeledi. Ancak bu seviyeden gelen satışlarla 5,105 dolara kadar geriledi. Altının ons fiyatı günü 5,396 dolardan tamamladı. Bugün ise ons altın yüzde 3,3'lük bir düşüşle 5,218 dolardan işlem görmekte.

Gümüşte de benzer hareketler kaydedildi. Gümüşün ons fiyatı, tarihinin zirvesini 121 dolara çıkararak, ardından 106 dolara gerileyip gün sonunda 116,6 dolarda kapandı. Bugün ise ons gümüş yüzde 4,7 düşüşle 111,1 dolardan alıcı bulmakta.

Analistler, Trump'ın hükümetin kapanmaması için bir anlaşmaya varabileceği yönündeki beklentilerin güvenli liman varlıklarına olan talebi azalttığını vurguladı. ABD'nin Venezuela yaptırımlarını hafifletmesiyle petrol arzı endişeleri kısmen azalmışken, Brent petrolün varil fiyatı yüzde 1,6 azalarak 68,4 dolara geriledi.

Makroekonomik verilerde ise, ABD'de ilk kez işsizlik maaşı başvurusunda bulunanların sayısı, 24 Ocak ile sona eren haftada 209 bine inmesine rağmen beklentileri aştı.

ABD'nin dış ticaret açığı da geçen yılın kasım ayında aylık bazda yüzde 94,6'lık bir artışla 56,8 milyar dolara yükseldi. Bu dönemde ülkenin ihracatı yüzde 3,6 azalırken, ithalatı yüzde 5 oranında artış gösterdi.

Microsoft Hisseleri Düştü, ABD Borsaları Geriledi

Kurumsal alanda, bilançosunda gelir ve karın beklentileri aşmasına rağmen bulut büyümesinin yavaşladığını açıklayan Microsoft'un hisseleri yüzde 10 değer kaybetti ve piyasalara olumsuz etki yaptı. Hisselerindeki düşüşle birlikte Microsoft'un piyasa değeri yaklaşık 360 milyar dolar geriledi.

Tesla'nın hisseleri de kar ve gelirinin beklentilerin üzerinde gelmesine rağmen yüzde 3'ten fazla düştü. Meta'nın hisseleri ise şirketin kar ve gelirinin beklentileri aşmasının ardından yüzde 10'un üzerinde arttı.

Beklenenden daha iyi sonuçlar paylaşan IBM'in hisseleri ise yüzde 5 değer kazandı. Öte yandan, ABD basınında, Amazon'un ChatGPT'nin geliştiricisi OpenAI'a 50 milyar dolara kadar yatırım yapmak için görüşmelerde bulunduğuna dair haberler yer aldı. Amazon'un hisseleri günü hafif bir düşüşle sonlandırdı.

Tüm bu gelişmelerin sonucunda New York borsasında S&P 500 endeksi yüzde 0,13, Nasdaq endeksi yüzde 0,72 düşerken, Dow Jones endeksi yüzde 0,11 artış gösterdi. ABD'de endeks vadeli kontratlar güne negatif başladı.

Avrupa'da Karışık Seyir

Avrupa borsalarında dün karışık bir görünüm yaşandı. Trump'ın Fed başkanlığı için açıklayacağı aday ve Euro Bölgesi ve Almanya'da açıklanacak büyüme verileri yatırımcıların dikkatini çekiyor.

Dolar endeksindeki toparlanma ile avro/dolar paritesi sınırlı da olsa geriledi. Avro/dolar paritesi yüzde 0,3 düşüşle 1,1930 seviyesinde bulunuyor. Jeopolitik gelişmelerde ise Avrupa Birliği (AB) Dış İlişkiler ve Güvenlik Politikası Yüksek Temsilcisi Kaja Kallas, ABD'nin olası İran saldırısı ile ilgili “Bölgenin yeni bir savaşa ihtiyacı yok.” şeklinde konuştu.

Bu gelişmelerle birlikte İngiltere'deki FTSE 100 endeksi yüzde 0,17, Fransa'daki CAC 40 endeksi yüzde 0,06 artarken, İtalya'daki FTSE MIB 30 endeksi yüzde 0,14 ve Almanya'daki DAX 40 endeksi yüzde 2,07 düşüş kaydetti. Avrupa'da endeks vadeli kontratlar güne karışık bir seyirle başladı.

Asya'da Piyasalar Karışık Seyrediyor

Asya tarafında karışık bir seyir izlenirken, Japonya'daki makroekonomik veriler gündem merkezinde yer alıyor. Japonya'da enflasyon görünümüne dair verilerde, Tokyo Tüketici Fiyat Endeksi (TÜFE) ocak ayındaki yıllık artış yüzde 1,5 ile beklentilerin altında kaldı. Çekirdek TÜFE ise yüzde 2 artışla tahminlerin gerisinde gerçekleşti.

Ülkede işsizlik oranı geçen yılın aralık ayında yıllık bazda yüzde 2,6 ile öngörülere uygun şekilde geldi. Aynı ayda sanayi üretimi, bir önceki aya göre yüzde 0,1 azalmışken, yıllık bazda yüzde 2,6'lık bir artış kaydetti. Tokyo çekirdek tüketici fiyat endeksindeki artış hızının son 15 ayın en düşük seviyesine gerilediği gözlemlendi.

Tokyo TÜFE verisindeki artış hızında düşüş olmasına rağmen, Japonya Merkez Bankası'nın (BoJ) para politikasında sıkılaşma yönündeki beklentileri devam etmekte.

Söz konusu gelişmelerle kapanışa yakın Japonya'da Nikkei 225 endeksi yüzde 0,1, Güney Kore'deki Kospi endeksi yüzde 0,9 artış kaydederken, Hong Kong'daki Hang Seng endeksi yüzde 1,8 ve Çin'deki Şanghay bileşik endeksi yüzde 1,2 düştü.

Yurt İçi Piyasalar

Dün alış ağırlıklı bir seyir sergileyen Borsa İstanbul'da BIST 100 endeksi, günü yüzde 3,16 değer kazanarak 13.831,09 puan ile rekor seviyeden kapatırken, 302,5 milyar lira ile tüm zamanların en yüksek işlem hacmine ulaştı.

Borsa İstanbul Vadeli İşlem ve Opsiyon Piyasası'nda (VİOP) BIST 30 endeksine dayalı şubat vadeli kontrat ise dünkü akşam seansında normal kapanışa göre yüzde 0,11 azalışla 14.502,00 puandan tamamlandı.

Dolar/TL, dünü 43,4070'ten kapatırken, bugün bankalararası piyasanın açılışında önceki kapanışa göre yüzde 0,2 artışla 43,4900'dan işlem görmekte.

Bu Gelişmeler Takip Edilecek

Analistler, bugün yurt içinde dış ticaret dengesi ile Hizmet Üretici Fiyat Endeksi, yurt dışında Almanya ve Euro Bölgesi'nde işsizlik oranı ve büyüme verileri, ABD'de ise Üretici Fiyat Endeksi'nin (ÜFE) ön plana çıktığını belirterek, teknik olarak BIST 100 endeksinde 13.900 ve 14.000 puanın direnç, 13.600 ve 13.500 puanın ise destek konumunda olduğunu ifade etti.

Piyasalarda bugün takip edilecek veriler ise şöyle:

10.00 Türkiye, aralık ayı dış ticaret dengesi

10.00 Türkiye, aralık ayı Hizmet Üretici Fiyat Endeksi

11.55 Almanya, ocak ayı işsizlik oranı

12.00 Almanya, 4. çeyrek Gayri Safi Yurt İçi Hasıla

13.00 Avro Bölgesi, 4. çeyrek Gayri Safi Yurt İçi Hasıla

13.00 Avro Bölgesi, aralık ayı işsizlik oranı

16.00 Almanya, ocak ayı Tüketici Fiyat Endeksi

16.30 ABD, aralık ayı Üretici Fiyat Endeksi